LA TONTINIERE NATIONALE (LTN) a organisé sa « sectorielle du crédit », du 27 au 29 Janvier 2017 à Kribi, autour du thème : Le CREDIT : Instrument de création de valeur sûre pour une LTN Dynamique et Pérenne.

Ce fut un grand moment de d’échange et de partage entre les différents acteurs de son processus de crédit et les directions supports. La qualité des débats et les engagements pris par les uns et les autres ont permis de lever les équivoques, dissiper les malentendus et éclairer les points d’ombre.

C’était aussi un moment de rencontre et de divertissement, qui ont contribué à la cohésion et au renforcement des liens entre les équipes pour aborder cette nouvelle année 2017 dans un esprit « IPER ».

Formation, environnement, santé… L’établissement camerounais de microfinance ne se contente pas d’encourager les bonnes pratiques en matière de responsabilité sociétale des entreprises (RSE) chez ses clients, il les met également en œuvre en son sein.

Encastré à l’arrière d’une rangée de cinq maisons, l’atelier de menuiserie et de tapisserie situé dans le quartier Oyom-Abang, à Yaoundé, est envahi de sièges prêts à être habillés de tissu.

« Tout ce que vous voyez là est le fruit d’LA TONTINIERE NATIONALE (LTN) », lâche le patron de Bob Meubles – qui emploie cinq personnes – en désignant son domaine de plus de 1 000 m2. Il y a quinze ans, il empruntait 1,5 million de F CFA (environ 2 300 euros) ; aujourd’hui, le total des crédits qui lui ont été accordés atteint 12 millions de F CFA.

L’établissement, filiale d’LTN International, octroie des microcrédits – allant de 100 000 F CFA à 15 millions de F CFA – aux très petites entreprises confrontées à des difficultés de financement. « L’objectif est de les amener au stade de PME. Contrairement aux autres sociétés de microfinance, nous n’octroyons pas de crédits mais des lignes de crédit », précise son directeur général, Jean Roger Zombo.

Un style peu commun

Le spécialiste de la microfinance a déjà distribué plus de 204 milliards de F CFA à des vendeuses de beignets, des bayam sellam (qui, elles, proposent des produits frais), des couturiers, des artisans, des commerçants, des transporteurs…, qui constituent près des trois quarts de ses 21 000 clients.

LTN se distingue de la concurrence par son taux d’intérêt mensuel unique de 1,5 % (soit 18 % annuellement) quel que soit le montant du prêt octroyé. Sa politique de garantie s’éloigne également des habitudes du secteur. Au lieu du traditionnel titre foncier ou d’un immeuble, LTN mise sur le téléviseur, l’électroménager, le véhicule, bref : « Des objets à valeur symbolique pour la famille, et dont la perte est susceptible de représenter une pression sociale sur le client », selon son patron.

Il y a une volonté de promouvoir des pratiques socialement responsables

Depuis deux ans, LTN étend ses interventions en zone rurale. Un mouvement qui s’accompagne de formations en agriculture, en élevage et en comptabilité. Là encore, la démarche reflète le souci de promouvoir des pratiques socialement responsables. « Le taux d’utilisation des engrais chimiques et des pesticides est très élevé dans la région de l’Ouest et leur manipulation, risquée, constate Jean Roger Zombo. Nous essayons d’orienter les producteurs vers l’usage d’engrais organiques de substitution. »

L’approche éthique d’LTN profite aussi à ses collaborateurs. Malgré sa petite taille, l’établissement a affilié ses 324 salariés à la Caisse nationale de prévoyance sociale (CNPS), et ils bénéficient en outre d’une mutuelle. Leurs salaires sont alignés sur la grille de la convention collective bancaire et, en plus d’un treizième mois, les employés les plus performants reçoivent des primes financées via un prélèvement de 5 % sur le résultat brut annuel de l’entreprise.

Grâce à un partenariat avec le Crédit foncier du Cameroun, 5 % des salariés ont par ailleurs accès à des prêts à taux bonifié pour l’achat d’un terrain et la construction d’un logement. Et afin de permettre à l’LTN de gagner en compétitivité, deux cadres sont formés chaque année à l’Institut technique de banque (ITB), à Paris, tandis que les agents de crédit suivent des cours de microfinance dans la filiale locale de l’établissement français.

.

They have an air-conditioned waiting room, tiny espresso mugs, an executive director that knows how to make a good joke, and a long-standing record of excellent customer service.  They are a poverty-busting force to be reckoned with. Yep, there are some new kids in town.  Who are they?  LA TONTINIERE NATIONALE (LTN), one of Cameroon’s top four microfinance institutions, Kiva’s newest pilot partner, and the MFI I get to work with closely over the next four months of my Kiva fellowship.

Aside from its pilot partner status, LA TONTINIERE NATIONALE (LTN) is not really “new” at all.  The bank has been around since 1999, was privatized in 2005, and has grown to serve over 8,500 customers since.   With branches in Cameroon’s largest urban areas, Yaoundé (the capital), Douala and Bafoussam, LTN provides loans to clients that are owners or managers of “Très Petites Entreprises” (TPEs), or “Very Small Businesses.”  Whether you are a tailor, a beignet vendor or a hardware store owner, you can apply for an LTN small business loan to help with planning, to purchase equipment or for plain ole’ working capital.

Walking into headquarters, one gets the sense that LTN operates very much like a traditional bank.  There is a reception area, a payment window, separate offices for different departments, and the staff is always dressed very professionally.  What aren’t so obvious at first glance, however, are the bank’s underlying social objectives.

LTN seeks to assist customers who would not otherwise have access to traditional banking services. Their mission (translated from French) is to “support the development of small and medium enterprises in Cameroon’s urban centers by providing small lines of credit, fight against poverty by extending funds to the most vulnerable, and ensure the security of savings.”

LTN’s board of directors is keen to work even harder to serve this mission. As a result, it has teamed up with Kiva so that LTN can offer a new loan product to an especially marginalized group of Cameroonians.  This loan type will be targeted to groups of single mothers living and operating small businesses in very urban areas. The amount lent will be smaller than traditional “TPE” loans, with no fees or other service costs charged.  In addition to the loan itself, LTN hopes to provide ancillary services, such as business management courses.

It has been especially interesting to learn about and work with the all-male team of LA TONTINIERE NATIONALE (LTN)’s senior management and board as they work through the implications of taking on this new Kiva partnership and new loan product.  LTN Executive Director M. Jean Zombo is an impressive character, as are his management team cohorts.  This group’s obvious passion to run an operation that is effective and client-centric is apparent.

With a loan application and approval process so thorough and tailored to its clients that it took me almost three hours to completely understand, LTN also demonstrates a deep knowledge of its clients and their businesses.  It is this process that undoubtedly contributes to the bank’s high repayment rates and excellent customer service feedback.

When I requested to go out with a loan officer “in the field” to meet some borrowers, the staff was very excited to provide this opportunity.  We joked about how comfortable I’d be riding on the back of a “moto” across the traffic-ridden (understatement!) and unpaved routes, but in fact I’m quite looking forward to the adventure.

I feel lucky to have been placed with LTN for my Kiva Fellowship, and look forward to seeing how I can help the bank and its clients succeed and grow their businesses and livelihoods.  We will have the chance to learn from each other, both professionally and personally… all while providing new opportunities for Cameroonian businessmen and businesswomen.  Who wouldn’t feel great about that?

Natalie Sherman is a Kiva Fellow working at LA TONTINIERE NATIONALE (LTN).